[서울경제] 이 기사는 2026년 1월 19일 17:01 자본시장 나침반??'시그널(Signal)' 에 표출됐습니다.



스타키스트 제품군. 사진제공=스타키스트



동원그룹이 동원산업(006040)의 미국 자회사 스타키스트를 동원F&B로 2조 원에 매각한다. 산업은행 지분만 6조 원 규모인 HMM(011200) 인수합병(M&A) 실탄을 마련하기 위한 계열사 내부거래로 풀이된다. 시장에서는 HMM 매각이 공식화하기 전부터 본격적인 인수전에 막이 오른 온라인골드몽 것으로 해석하고 있다.

19일 투자은행(IB) 업계에 따르면 동원산업은 미국 100% 자회사인 스타키스트 지분 전량을 약 2조 원에 그룹 계열사인 동원F&B로 넘기는 방안을 추진하고 있다.
스타키스트는 미국에서 참치캔을 제조하는 기업으로 지난해 3분기 누적 매출액 8872억 원, 영업이익 1150억 원 오션파라다이스게임 의 실적을 올렸다. 기업가치는 2조 원 정도로 추산된다. 동원F&B는 자체 자금과 함께 스타키스트 지분을 담보로 대규모 대출을 일으킬 계획이다. 업계에서는 동원F&B가 대출로 1조 5000억 원 전후를 끌어올 것으로 예상했다. 담보인정비율(LTV) 기준 약 70% 수준이다.
동원산업이 스타키스트를 매각하는 것은 M&A 자금을 충당하기 위해 알라딘게임 서다. 특히 그룹 차원에서 강하게 인수 드라이브를 걸었다가 고배를 마셨던 HMM 인수에 재도전하기 위한 사전 준비 작업으로 여겨진다. 동원산업의 현금성 자산 규모는 연결 기준 2024년 말 5367억 원에서 지난해 3분기 7386억 원으로 늘어났다. 동원그룹은 지난해 말 그룹 차원에서 HMM 인수 태스크포스를 구성하기도 했다.
앞서 효성그 손오공릴게임 룹 역시 효성화학 특수가스사업부 매각이 난항을 겪자 계열사인 효성티엔씨에 약 9000억 원에 매각한 바 있다.

동원그룹은 동원산업을 통해 신규 M&A를 적극 검토할 방침이다. M&A·투자 담당팀은 지난해까지 아시아·중동·아프리카·유럽·미주 등을 돌며 다양한 부문에서 신사업 기회를 물색해왔고 물류·식품·소재 등 3개 분 바다신2게임 야를 미래 성장 동력으로 선정했다. 특히 미국 현지 M&A를 목표로 여러 잠재 매물을 검토 중이다. 이영호 기자 ylee@sedaily.com이충희 기자 midsun@sedaily.com